21.【答案】A

　　【解析】證券交易所內(nèi)的證券交易按“價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先”原則競(jìng)價(jià)成交：價(jià)格優(yōu)先是指較高價(jià)格買(mǎi)入申報(bào)優(yōu)先于較低價(jià)格買(mǎi)入申報(bào)，較低價(jià)格賣(mài)出申報(bào)優(yōu)先于較高價(jià)格賣(mài)出申報(bào);時(shí)間優(yōu)先是指買(mǎi)賣(mài)方向、價(jià)格相同的，先申報(bào)者優(yōu)先于后申報(bào)者。申報(bào)價(jià)格如表1所示。

　　22.【答案】A

　　【解析】投資者也可以將其托管證券從一家證券營(yíng)業(yè)部轉(zhuǎn)移到另一家證券營(yíng)業(yè)部托管，稱(chēng)為“證券轉(zhuǎn)托管”。轉(zhuǎn)托管可以是一只證券或多只證券，也可以是一只證券的部分或全部。

　　23.【答案】C

　　【解析】證券經(jīng)紀(jì)商以代理人的身份從事證券交易，與客戶(hù)是委托代理關(guān)系。證券經(jīng)紀(jì)商必須遵照客戶(hù)發(fā)出的委托指令進(jìn)行證券買(mǎi)賣(mài)，并盡可能以最有利的價(jià)格使委托指令得以執(zhí)行;但證券經(jīng)紀(jì)商并不承擔(dān)交易中的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

　　24.【答案】D

　　【解析】證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中證券公司不賺取差價(jià)，只收取一定比例的傭金作為收入，因此證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的收人來(lái)源是傭金;而證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的收人來(lái)源則為買(mǎi)賣(mài)價(jià)差。

　　25.【答案】B

　　【解析】交易所通常會(huì)規(guī)定一個(gè)最小的申報(bào)數(shù)量作為交易單位，俗稱(chēng)為“一手”，委托的數(shù)量為“一手”的整數(shù)倍。

　　26.【答案】A

　　【解析】新股競(jìng)價(jià)發(fā)行在國(guó)外指的是一種由多家承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)通過(guò)招標(biāo)競(jìng)爭(zhēng)確定證券發(fā)行價(jià)格，并在取得承銷(xiāo)權(quán)后向投資者推銷(xiāo)證券的發(fā)行方式，也稱(chēng)招標(biāo)購(gòu)買(mǎi)方式。它是國(guó)際證券界發(fā)行證券的通行做法。

　　27.【答案】A

　　【解析】上市開(kāi)放式基金的上市首日須為基金的開(kāi)放日�；�金上市首日的開(kāi)盤(pán)參考價(jià)為上市首日前一交易日的基金份額凈值(四舍五入至價(jià)格最小變動(dòng)單位)。

　　28.【答案】C

　　【解析】深圳證券交易所配股操作流程之一就是：配股認(rèn)購(gòu)于R+1日開(kāi)始，認(rèn)購(gòu)期為5個(gè)工作日。逾期不認(rèn)購(gòu)，視同放棄。

　　29.【答案】D

　　【解析】定價(jià)發(fā)行與競(jìng)價(jià)發(fā)行的區(qū)別表現(xiàn)為：前者事先確定價(jià)格;后者事先確定發(fā)行底價(jià)。

　　30.【答案】D

　　【解析】可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換成發(fā)行公司股票的股份數(shù)(股)的計(jì)算公式為：

　　實(shí)際上就是：可轉(zhuǎn)債面值/當(dāng)次轉(zhuǎn)股初始價(jià)格;若出現(xiàn)不足轉(zhuǎn)換1股的可轉(zhuǎn)債余額時(shí)，以現(xiàn)金兌付。題中50000/6=8333.33(股)，即可換股數(shù)為8333股。

　　31.【答案】D

　　【解析】根據(jù)我國(guó)證券交易所的相關(guān)規(guī)定，買(mǎi)賣(mài)、申購(gòu)、贖回ETF的基金份額時(shí)，應(yīng)遵守下列規(guī)定：①當(dāng)日申購(gòu)的基金份額，同日可以賣(mài)出，但不得贖回;②當(dāng)日買(mǎi)入的基金份額，同日可以贖回，但不得賣(mài)出;③當(dāng)日贖回的證券，同日可以賣(mài)出，但不得用于申購(gòu)基金份額;④當(dāng)日買(mǎi)入的證券，同日可以用于申購(gòu)基金份額。

　　32.【答案】C

　　【解析】按上證50ETF的做法，買(mǎi)賣(mài)申報(bào)數(shù)量為100份或其整數(shù)倍，申報(bào)價(jià)格最小變動(dòng)單位為0.001元，實(shí)行10%的漲跌幅限制。

　　33.【答案】C

　　【解析】A項(xiàng)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)是證券公司以盈利為目的、為自己買(mǎi)賣(mài)證券、通過(guò)買(mǎi)賣(mài)價(jià)差獲利的一種經(jīng)營(yíng)行為;B項(xiàng)自營(yíng)業(yè)務(wù)既可以買(mǎi)賣(mài)上市證券，也可以買(mǎi)賣(mài)非上市證券;D項(xiàng)自營(yíng)買(mǎi)賣(mài)必須在以自己名義開(kāi)設(shè)的證券賬戶(hù)中進(jìn)行。

　　34.【答案】B

　　【解析】A項(xiàng)描述的是合規(guī)風(fēng)險(xiǎn);D項(xiàng)描述的是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

　　35.【答案】B

　　【解析】B項(xiàng)屬于除禁止內(nèi)幕交易和禁止操縱市場(chǎng)之外的其他禁止行為。

　　36.【答案】B

　　【解析】由于證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的高風(fēng)險(xiǎn)特性，為了控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)頒布的《證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法》規(guī)定：①自營(yíng)權(quán)益類(lèi)證券及證券衍生品的合計(jì)額不得超過(guò)凈資本的100%;②自營(yíng)固定收益類(lèi)證券的合計(jì)額不得超過(guò)凈資本的500%;③持有一種權(quán)益類(lèi)證券的成本不得超過(guò)凈資本的30%;④持有一種權(quán)益類(lèi)證券的市值與其總市值的比例不得超過(guò)5%，但因包銷(xiāo)導(dǎo)致的情形和中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外。

　　37.【答案】B

　　【解析】《證券交易所管理辦法》第四十五條規(guī)定，證券交易所根據(jù)國(guó)家關(guān)于證券公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)管理的規(guī)定和證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則，對(duì)會(huì)員的證券自營(yíng)業(yè)務(wù)實(shí)施日常監(jiān)督管理。

　　38.【答案】D

　　【解析】D項(xiàng)屬于柜臺(tái)自營(yíng)買(mǎi)賣(mài)的特點(diǎn)。

　　39.【答案】C

　　【解析】限定性集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)主要用于投資國(guó)債、國(guó)家重點(diǎn)建設(shè)債券、債券型證券投資基金、在證券交易所上市的企業(yè)債券、其他信用度高且流動(dòng)性強(qiáng)的固定收益類(lèi)金融產(chǎn)品。限定性集合資產(chǎn)管理計(jì)劃投資于業(yè)績(jī)優(yōu)良、成長(zhǎng)性高、流動(dòng)性強(qiáng)的股票等權(quán)益類(lèi)證券以及股票型證券投資基金的資產(chǎn)，不得超過(guò)該計(jì)劃資產(chǎn)凈值的20%，并應(yīng)當(dāng)遵循分散投資風(fēng)險(xiǎn)的原則。

　　40.【答案】C

　　【解析】證券公司應(yīng)當(dāng)在定向資產(chǎn)管理合同失效、被撤銷(xiāo)、解除或者終止后15日內(nèi)，向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)代為申請(qǐng)注銷(xiāo)專(zhuān)用證券賬戶(hù)，或者根據(jù)客戶(hù)要求，代理客戶(hù)向證券登記機(jī)構(gòu)申請(qǐng)將專(zhuān)用證券賬戶(hù)轉(zhuǎn)換為普通證券賬戶(hù)。